界面新闻记者|吕文琪

内地居民赴港保险持续火爆，使得市场上无证销售保单的违法行为越来越严重，也引起了香港监管部门的重视。

近日，香港保险监督管理局(以下简称“香港保监局”)和香港廉政公署(ICAC)首次联合行动，打击无证向内地客户销售保单的腐败和违规行为。这次联合打击的深远影响是什么？消费者从无证人员处购买香港保险有哪些隐患？

保单90%的佣金支付给无证介绍人。

据香港廉政公署披露，香港保监局及ICAC人员于4月10日及11日两天，前往四处楼宇执行搜查令，包括搜查一间持牌保险经纪公司及一间转介公司的办公室，并在行动中拘捕一名经纪及一名转介。

公告中指出，本次调查是针对某保险经纪公司涉嫌安排并鼓励多名推荐人代表公司进行受监管活动，即向客户提供保单建议并进行销售，但这些推荐人并未持有所需的牌照。涉案保险经纪公司为介绍人销售的保单支付异常高额的介绍费，以鼓励介绍人诱导内地客户购买香港授权保险公司的长期保单。涉案保险经纪公司收取佣金后，涉嫌向相关转介人支付部分保单90%以上的佣金。

此外，调查还发现，涉案的经纪人和推荐人还涉嫌合谋侵吞，在向香港多家保险公司投保时，在相关申请表中谎报这些内地客户的年薪和资产。

公告显示，涉案公司及人员涉嫌安排或串谋他人无牌进行受规管活动，违反《保险条例》，而以欺骗手段使用文件罪则违反《防止贿赂条例》。同时，他们还涉嫌多次违反持牌保险经纪行为守则。

香港保监局市场行为部主管兼法务总监郭家华表示，此次联合行动表明双方决心共同维护保险业的正当销售行为，确保市场建立在信任和诚信的基础上，从而增强所有希望通过本地保险市场满足保险需求者的信心。双方将继续在联合执法行动中密切合作。

香港保监局提醒所有获授权保险公司及持牌保险中介人遵守《保险条例》。保监局一定会继续快速果断执法，遏制上述违法行为或任何其他不当行为。

香港保险火热，但要注意风险。

香港保监局发布的2023年香港保险业临时统计数据显示，香港毛保费总额较2022年下降1.1%至5497亿元，但内地访客新造保单保费达589.72亿港元，较2022年增长27倍，约占个人业务总额的32.6%。

与过去保证型保险占60%，储蓄型保险占40%不同，2023年，储蓄型保险和保证型保险分别占60%和40%。香港保监局分析，这是因为中美两国利率存在滞后性，人民币兑美元一度跌至7.3，增加了美元保单的吸引力。

中信建投的研究报告认为，香港的分红型储蓄保险产品具有收益率高、适应性强、功能性强、产品竞争力强等优势。从收益率来看，香港的分红型储蓄保险产品长期预期收益率可以达到年化6%左右，近几年分红实现率接近100%，具有较高的收益率。

兰迪律师事务所合伙人陈宇燕对界面新闻进行了分析。目前香港有很多无证人士向内地销售保单，主要是因为香港保单的佣金相当可观。同时，配置美元资产是很多中产家庭想做的事情，而且香港的保险收益率、重疾医疗理赔等条件都比内地好。

据界面消息，在香港保险销售火爆和高额佣金的诱惑下，很多人走上前台，通过与保险经纪公司合作，向身边的人推销香港保险。有的是香港保险公司退休三年的保险代理人。

但是根据香港的相关规定，向无证人士购买保单带来的风险是巨大的。北美准精算师、精算视觉经理Alex告诉界面新闻，无证人士通过与香港经纪公司签订“转介协议”，在内地“销售”香港保险。按照香港监管的要求，只有在香港获得许可的人才能完成完整的销售流程。

“如果无证人员在内地推销香港保险，并通过这种方式赚取介绍费，则属于监管灰色地带，不仅涉嫌跨境销售，也属于不规范销售。如果销售存在误导甚至欺诈，可能会给消费者权益带来损害，因为销售处于监管的真实空区域。”亚历克斯进一步解释道。

除了内地客户需要满足《重要信息声明——内地人士在香港投资人寿保单》的相关要求，并选择持牌保险从业人员在香港购买保单外，消费者还应注意港币保单的风险。

比如香港的储蓄保险虽然高收益“看起来很美”，但值得注意的是，香港的储蓄产品是分红险，能否实现计划中的预期收益与公司的投资水平密切相关，且保证利率很低，高收益主要来自于非保证利率。

根据某公司的保单收益表，如果只看保证收益，保单的回报会翻倍到19年。收益率方面，保单收益率30年0.33%，100%年0.52%。这也意味着，在一些极端情况下，香港的保险收益会低于活期存款。

香港的重疾险奉行严入宽出的策略，前期核保非常严格，要求客户在投保时如实填写自己的身体状况，否则后期理赔时会拒赔。同时，由于香港大部分保单都是美元或港币，理赔资金汇入国内必须满足每年5万美元的外汇限额。

赵大伟，一位谦逊的合伙人，向界面新闻强调，香港的保险政策既不是万能的，也不是洪水猛兽。在合格、负责、合规、专业的香港保险销售及服务人员的服务下，在监管允许的展会环境下，对目标客户有特定需求是有价值的。否则，隐藏的风险是巨大的。