多家银行发行二级资本债 提升资本充足率水平
11月以来,建设银行、交通银行相继宣布成功发行二级资本债券,进一步提高资本充足率。由国家金融监督管理总局制定并于11月1日公布的《商业银行资本管理办法》将正式实施。该机构认为,未来银行二级资本补充范围有望扩大,平均资本充足率将稳步上升。
多家银行发行二级资本债券。
近日,中国建设银行宣布2023年第三期境内二级资本债券(以下简称“二级资本债券”)成功发行。本期债券发行规模共计400亿元。该行表示,发行二级资本债券后,资本充足率将进一步提高。
交通银行11月17日发布公告称,交通银行在全国银行间债券市场发行的2023期二级资本债券已于当日完成发行,发行规模为300亿元,其中首期产品为10年期固定利率产品,规模为150亿元,票面利率为3.30%;第二品种规模为150亿元,票面利率规模为3.40%。同时,该行披露,计划于2024年底前发行不超过1000亿元人民币或等值外币的减记型二级资本债券。
中国农业银行10月31日公告,其在全国银行间债券市场公开发行的“中国农业银行股份有限公司2023年二级资本债券(三期)”于10月31日完成发行,债券发行总规模为600亿元。此外,中国银行和中国工商银行也发布了相关信息。
上述银行均表示,上述发债募集资金将全部用于补充二级资本。根据监管规定,商业银行的资本充足率、杠杆率等资本监管指标必须满足相应要求。商业银行资本总额包括一级资本和二级资本。其中,一级资本包括核心一级资本和其他一级资本;二级资本包括二级资本工具及其溢价、超额损失准备金等。其中,商业银行发行的二级资本工具在到期日前最近5年可计入二级资本的金额应逐年减少100%、80%、60%、40%和20%。
资本充足率短期仍有压力。
上市银行三季度报告显示,大行资本充足率相对稳定,部分银行在今年三季度末有所下降。平安银行三季报显示,该行资本充足率继续提高。截至9月末,得益于净利润增长、资本管理精细化等因素,集团核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率分别为9.23%、10.95%和13.52%,较去年末分别上升0.59个百分点、0.55个百分点和0.51个百分点,均符合监管要求。
浦发银行三季度报告披露的资本充足率指标显示,报告期末,核心一级资本充足率为9.10%,一级资本充足率为10.80%,资本充足率为12.94%。我行公布的母公司口径的上述三项监管指标分别对应8.63%、10.39%、12.53%。虽均符合监管要求,但较去年末的8.79%、10.63%、13.31%均有不同程度的下降。
国家金融监督管理总局11月14日发布的2023年三季度银行业主要监管指标数据显示,2023年三季度末,银行业整体资本充足率为14.77%,较上季度上升0.11个百分点,三季度增速为2014年同期以来最低。与此同时,三季度银行业一级资本充足率和核心一级资本充足率分别上升0.12个百分点和0.08个百分点,均为近三年同期最低。
兴业证券的研究报告分析,由于银行往往在二季度分红,因此从2015年开始,银行的资本充足率会呈现出季节性变化的特征,即三季度末较上半年末上升的现象。但从今年三季度银行业的资本状况来看,意味着短期内各类银行的资本充足率仍有压力。
“从不同类型商业银行的资本充足率来看,三季度股份制银行资本充足率出现有统计以来的首次下降。”兴业证券进一步认为,2023年三季度末,股份制银行资本充足率较2023年上半年末下降0.08个百分点。自2014年有统计数据以来,这是股份制银行三季度资本充足率首次下降。相应的,国有大行、城商行、农商行资本充足率分别上升0.20个百分点、0.10个百分点、0.12个百分点。
监管新规有望提高行业平均资本充足率。
为全面加强金融监管,进一步完善商业银行资本监管规则,国家金融监督管理总局制定并于2024年11月1日公布的《商业银行资本管理办法》(以下简称《资本办法》)将于2024年1月1日正式实施。
该办法主要内容包括构建差异化资本监管体系,使资本监管与银行规模和业务复杂程度相匹配,降低中小银行合规成本。对于资本充足率较低的银行,《资本办法》设置了最低利润留存比例要求,并根据其核心资本充足率的区间,对最低利润留存比例做出了不同的规定。
国家金融监督管理总局在回答记者关于《资本办法》的提问时表示,《资本办法》建立了差异化的资本监管体系,根据银行规模和业务复杂程度分为三个档次,匹配不同的资本监管方案。
根据国家金融监督管理局测算,资本办法实施后,银行业资本充足率水平总体稳定,平均资本充足率稳步上升。单家银行的资本充足率因资产类别不同而略有变化,体现了差异化的监管要求,符合预期。
民生证券指出,资本办法实施后,银行二级资本补充范围有望扩大。该办法明确,除现有的超额贷款损失准备外,还规定非信贷资产的超额损失准备也可以计入二级资本。考虑到有上限要求,该机构估计,42家上市银行中,仍有9家受益于这一变化。